个人养老金怎么领？6种情况+3种方式，2025年新规一次说清

李阿姨去年退休，社保养老金每月3500元，她之前还开通了个人养老金账户，存了两年总共24000元。现在她想取出来——但打开手机App，发现提示”不符合领取条件”。李阿姨懵了：我都退休了，为什么还不能取？

不是退休就能取！个人养老金有6种领取条件

根据人力资源社会保障部、财政部、国家税务总局、金融监管总局、中国证监会联合发布的《关于领取个人养老金有关问题的通知》（人社部发〔2025〕39号，2025年8月19日发布，2025年9月1日起实施），领取个人养老金必须满足以下6种条件之一：

序号	领取条件	说明
条件一	达到领取基本养老金年龄	最常见的领取方式，退休后即可申请
条件二	完全丧失劳动能力	需经劳动能力鉴定机构确认
条件三	出国（境）定居	变更国籍或在境外长期定居
条件四	重大医疗支出	12个月内个人负担医疗费超过本省上年度居民人均可支配收入
条件五	领取失业金	2年内累计领取失业保险金达12个月
条件六	领取最低生活保障	正在领取城乡低保

另外，参加人死亡的，个人养老金资金账户中的资产可以继承。这一点很多人不知道，但很重要——你的钱不会白交。

三种领取方式，还能随时变更

新规给了你充分的灵活性。你可以选择按月领取、分次领取，或者一次性全部领出来。而且领取方式不是”一选定终身”——你可以根据需要随时变更领取方式。比如你一开始选择了按月领取，过几年突然想一次性取完，也是可以的。

领取渠道也很方便：通过国家社会保险公共服务平台、个人养老金资金账户开户银行App，或者直接去社保经办机构柜台都可以申请。社保经办机构负责核实你的领取资格，核实通过后，商业银行会帮你代扣代缴个人所得税，然后把钱转到你的社保卡银行账户。

一个关键细节：部分领取后还能再存再取

这里有个很多人没注意到的细节。如果你因为条件二到六（丧失劳动能力、医疗支出、失业、低保等）领取了个人养老金，之后如果又向账户缴费了，你的账户状态会恢复为”缴存状态”。也就是说，你可以继续存钱，等下次满足条件时再取。

但如果你是因为达到退休年龄领取的，那账户就永久锁定为领取状态，不能再存了。这个设计很合理——退休了就没必要再往里存了，直接按月领钱就好。

给你三个实操建议

第一，别急着在退休第一天就取。个人养老金账户里的钱如果买了理财产品或基金，提前赎回可能有手续费或收益损失。先看看产品的到期时间和赎回规则，挑最划算的时间点申请领取。

第二，保留医疗支出凭证。如果你或家人有大额医疗开销，记得保留好医院发票、医保结算单。这些是申请条件四（重大医疗支出）的关键证明材料——社保机构可能需要你提供纸质材料来核实。

第三，每年税优额度别忘了用。个人养老金最大的吸引力之一是每年12000元的税前扣除额度。如果你离退休还有5年以上，建议每年坚持缴满12000元，既做了养老储备，又省了当年的个税。

数据来源：人力资源社会保障部、财政部、国家税务总局、金融监管总局、中国证监会《关于领取个人养老金有关问题的通知》（人社部发〔2025〕39号，2025年8月19日发布，2025年9月1日起实施）；人力资源社会保障部官网养老保险政策文件专栏。

2026年养老金又涨了，你的账户多了20元，但真正值钱的是这3个变化

李阿姨昨天去银行取钱，发现养老金账户比上个月多了20块。她算了半天，觉得”也就买两斤排骨”，随手就把存折收起来了。但社保局的老同学告诉她：这20块钱只是表面，2026年养老金真正的变化，藏在另外三个地方。

城乡居民基础养老金：全国最低标准再提20元

2026年政府工作报告明确：城乡居民基础养老金月最低标准继续提高20元。这是继2025年之后连续第二年上调。全国领取城乡居民养老保险待遇的人数超过1.7亿，这笔钱直达最基层的农村老人。

别小看这20元。以中部省份为例，调整前基础养老金月标准约150元，加上20元后达到170元。一年下来就是2040元，比调整前多了240元——对于农村老人来说，这可能就是一年买药的钱。

不过要提醒你：这是全国最低标准，各地实际发放金额不一样。比如上海、北京的基础养老金标准远高于全国最低线，具体金额要看当地人社局的最新通知。

职工养老金”21连涨”：调整方式有了新变化

2026年，企业退休人员基本养老金实现”21连涨”。虽然官方尚未公布全国统一的涨幅百分比，但人社部、财政部联合发布的调整通知已经明确了三个方向：定额调整、挂钩调整、倾斜调整三结合的方式不变，但在挂钩调整中，与缴费年限挂钩的比重进一步加大。

什么意思？简单说：你交了多少年社保，比你现在每个月领多少养老金，对涨幅的影响更大了。缴费年限30年的人，比缴费年限15年的人，每月多涨的钱可能从往年的十几元扩大到二十几元甚至更多。

以2025年的调整方案推算：某省缴费年限30年、月养老金4000元的退休人员，2026年每月实际增加金额可能在120元到150元之间。具体数字要等各省人社厅公布本地实施方案后才能确定。

三个容易被忽略的重大变化

第一，延迟退休正式落地。2026年政府工作报告明确提出”渐进式延迟法定退休年龄改革稳妥实施”。这意味着2026年是新退休政策执行的第一年。如果你今年刚好到原法定退休年龄（男60岁、女干部55岁、女工人50岁），退休时间可能会往后推迟几个月。

第二，个人养老金制度全国推开。2026年，个人养老金制度从36个试点城市扩展到全国。每人每年最高可缴12000元，享受税收优惠。如果你还没开户，2026年是最后窗口期——早开早抵税。

第三，长期护理保险覆盖3亿人。政府工作报告显示，长期护理保险制度已覆盖3亿人。这对家里有失能老人的家庭是重大利好，每月可报销数千元的护理费用。你所在的城市是否已纳入，可以拨打12333社保热线查询。

数据来源：国务院《2026年政府工作报告》（2026-03-05）；人力资源和社会保障部、财政部《关于2026年调整退休人员基本养老金的通知》；各省人力资源和社会保障厅2026年养老金调整实施方案。

电池消费税开征在即，A股震荡中这三类产品成”避风港”，第二种被国家队重仓500亿

老李上个月刚把30万养老钱从银行理财转出来，想买点基金”钱生钱”。结果7月一波大跌，账户浮亏了将近3万，急得他天天盯盘。其实，市场震荡的时候，真正聪明的做法不是频繁操作，而是把目光投向那些”抗跌又能打”的产品。今天咱们就来盘一盘，当前市场下哪三类产品最值得放进你的投资清单。

第一类：宽基ETF——国家队”弹药”最密集的地方

如果你最近关注A股，一定注意到了”国家队”的大动作。7月19日晚，中国国新宣布已使用股票回购增持专项再贷款及配套资金超500亿元增持央企股票；中国诚通也宣布累计买入近百亿元国资央企和科技企业股票及ETF。紧接着，7月20日，中国人保、中国太保、中国平安三大险资机构也相继表态加码权益投资。

但”国家队”不是一个人在战斗。数据显示，过去一周（7月13日至17日），股票型ETF净流入高达2052亿元，仅周五一个交易日净流入就达到763.49亿元，创下”924行情”以来第三高点。科创50ETF、创业板ETF、沪深300ETF三只核心产品单日成交额合计超614亿元。

ETF为什么成了”国家队”的首选武器？一是覆盖面广，买一只ETF等于买了几十甚至上百只股票，分散风险；二是流动性好，大资金进出方便；三是费率低，管理费通常只有主动基金的一半甚至更低。对于普通投资者来说，宽基ETF相当于”一键抄底”——不用纠结选哪只个股，跟着国家队的脚步走就行。

第二类：红利/央企类产品——险资眼中的”压舱石”

7月20日A股盘面出现了一个很有意思的现象：上证50指数大涨3.01%，煤炭、电力、保险、公用事业板块涨幅居前，而电子化学品、半导体等科技板块仍在下跌。这说明什么？资金在从高风险科技股向低估值红利股切换。

红利类产品为什么抗跌？核心逻辑就一条：有真金白银的分红。中国平安在7月20日表态将”积极筹备中期和年度利润分配工作”，中国太保也说”优化分红节奏”。同花顺、正泰电器、海康威视、巨化股份、上海机场等多家上市公司同日公布中期分红方案。

更值得注意的是，地方国资平台也开始入场。长安汇通集团宣布已在二级市场增持多家陕西省属国有上市公司股份，表态”坚守长期资本、耐心资本定位”。这说明央企和地方国企正成为本轮护盘的”双引擎”。对于普通投资者来说，央企红利ETF、红利低波ETF这类产品，既能拿分红，又能在市场下跌时少亏，正是震荡市里的”压舱石”配置。

第三类：电池产业链——消费税”分水岭”催生结构性机会

说到投资产品，不能只盯着涨跌。7月17日，财政部、海关总署、税务总局联合发布公告，对电池消费税政策做出重大调整，这可能是下半年最被忽视的投资变量。

简单说：从2026年9月1日起，无汞原电池、锂离子蓄电池等按2%征收消费税，2027年9月起升至4%；光伏电池从2027年4月起按2%征收，2028年4月升至4%。但钠离子电池、固态电池、燃料电池等新型电池免征消费税至2028年底。

这个政策信号很明确：国家在”奖优罚劣”，用税收工具引导产业升级。对投资者来说，这意味着电池产业链将出现明显的”分水岭”——固态电池、钠离子电池等新技术路线获得政策红利，传统锂电池企业面临成本压力。如果你想布局新能源赛道，现在就应该关注那些在固态电池、钠离子电池上有技术储备的公司，或者选择新能源主题ETF中持仓偏向新技术的产品。

最后提醒一句：市场震荡的时候，最忌讳的就是”一把梭”。把资金分成三份——一份宽基ETF打底、一份红利产品求稳、一份看准政策方向博弹性，这才是2026年下半场该有的配置思路。

数据来源：第一财经《”国家队”率先出手护盘，稳市机制持续护航A股》（2026-07-19）、第一财经《盘前必读丨证监会将就稳市场召开专题座谈会；”国家队”大额增持A股》（2026-07-20）、第一财经《”国家队”加速集结，稳市资金下场呵护A股基本盘》（2026-07-20）、财政部、海关总署、税务总局《关于调整部分电池产品消费税政策的公告》（2026-07-17）、中国人民银行（2026-07-15）

个人养老金全国推开后，这3个操作错过就亏了12000元

老张上个月在银行办业务，柜员问他：”叔，您开个人养老金账户了吗？”老张一脸茫然。柜员说：”每年能存12000元，还能抵税。”老张一听抵税，赶紧办了。可办完他才发现，自己根本不知道这钱存进去该怎么用、什么时候能取、到底划不划算。像老张这样的情况，不是少数。

个人养老金到底是个啥？

简单说，个人养老金就是国家在社保之外，给你开的一个”养老专属账户”。你自己往里存钱，每年最多12000元，平均每月1000元。这笔钱你可以用来买指定的理财产品——存款、保险、基金都行。最关键的是，存进去的钱可以抵扣个人所得税，退休后才能取出来用。

根据2026年3月5日国务院总理李强在第十四届全国人民代表大会第四次会议上作的《政府工作报告》，”在全国实施个人养老金制度”已经正式写入2026年政府工作任务。这意味着，不管你在一线城市还是小县城，不管你是企业职工还是灵活就业人员，都可以参加。

三个操作，少一个都亏钱

第一个操作：开户后必须存钱。很多人以为开个户就行了，结果空账户放了一年，白白浪费了抵税额度。2026年每人每年12000元的额度，用不完不结转，过期作废。

第二个操作：存钱不等于自动抵税。个人养老金的税收优惠是”递延纳税”——存钱时抵扣个税，退休取出时按3%的固定税率缴纳。也就是说，你现在税率越高，省得越多。比如你适用20%的税率，每年存满12000元可以省下2400元的税。但别忘了，你需要在个人所得税APP里手动录入缴费凭证，不是自动抵扣的。

第三个操作：钱存进去以后要选产品。很多人把钱存进去就让它躺在活期账户里，利率只有0.3%左右。个人养老金账户里可以买的产品包括养老储蓄、养老理财、商业养老保险和公募基金。如果你离退休还有10年以上，完全可以选一些收益更高的产品，让钱生钱。

到底划不划算？给你算一笔账

假设你今年40岁，税率20%，每年存满12000元，连续存20年到60岁退休。20年总共存了24万元，但每年省税2400元，20年省税48000元。退休时一次性取出，按3%缴税——也就是7200元。这么一算，白赚了40800元，还不算产品本身的投资收益。

如果你税率只有10%，每年省税1200元，20年省24000元，退休取时缴税7200元，净赚16800元。哪怕税率只有3%的最低档，退休取时也是3%，等于”免税存钱”，至少赚了20年的理财收益。

不过也要提醒你，个人养老金账户的钱退休前取不出来，除非完全丧失劳动能力或者出国定居。所以这笔钱必须是你”闲钱”，不能影响日常开销。

现在就去办，别等年底

很多人的习惯是等到年底再”突击开户”，但说实话，越早存进去，你的钱就越早开始产生收益。如果你现在开户存入12000元，哪怕只买个年化3%的养老储蓄，到年底也能多赚200多元利息。而且，人社部在2026年政府工作报告中明确提出”开展养老服务消费补贴试点”，未来部分地区可能还会有额外的开户补贴。

你只需要在你这张银行卡对应的银行APP里搜”个人养老金”，几分钟就能完成开户和缴存。办完之后，别忘了在个人所得税APP里录入缴费凭证。赶紧去看看吧，今年的12000元额度，还等着你。

数据来源：2026年3月5日国务院《政府工作报告》（第十四届全国人民代表大会第四次会议）；个人养老金年缴费上限12000元依据《个人养老金实施办法》（人社部发〔2022〕70号）

个人养老金开户超6000万，但90%的人漏掉了这3个关键步骤

小张上个月在银行APP上开了个人养老金账户，领了50块开户红包还挺高兴。结果前两天跟同事一聊才发现——他只开了资金账户，忘了关联个人养老金信息账户，年底想抵扣个税时根本查不到记录。开户不是终点，开对才是关键。

开户≠开对，两个账户一个都不能少

个人养老金实行”双账户”制度，这是很多人栽跟头的地方。根据乌海市人力资源和社会保障局2026年6月发布的政策解答，参加个人养老金需要开立两个账户：

第一个是个人养老金账户，通过国家社会保险公共服务平台、电子社保卡、掌上12333APP等渠道建立，用于信息记录、查询和服务，是享受税收优惠政策的基础。第二个是个人养老金资金账户，在符合条件的商业银行开立，用于缴费、购买产品、归集收益。

这两个账户一一对应，且都是唯一的。好消息是，如果你通过商业银行渠道办理，可以一次性开立两个账户，不用来回跑。目前工商银行、建设银行、招商银行等23家银行都已开通这项服务。另外，参加人每年可以两次变更资金账户开户银行，不满意随时换。

注意：只有已经参加了城镇职工基本养老保险或城乡居民基本养老保险的人，才能参加个人养老金。已经退休的人员不能参加。

每年最多交12000元，但交多少才划算？

个人养老金每年缴存上限是12000元，你可以按月交、按季度交，也可以年底一次性交，完全自己说了算。中途停缴也完全没问题，次年想续缴随时可以续。

那到底交多少合适？这里有个简单的判断标准：

如果你是普通工薪族，月收入在8000元以下，适用个税税率3%或10%，每年交12000元能省税360-1200元，但领取时要交3%的税，实际节税效果有限。如果你月收入超过8000元，适用税率20%以上，每年交12000元能省税2400-5400元，节税效果就非常明显了。所以不是交越多越好，而是要看你的税率档位来决定。

资金存在账户里也不能闲着。你可以用这笔钱买储蓄存款、理财产品、商业养老保险、公募基金四类产品，都是国家金融监管部门审核过的”白名单”产品，安全有保障。账户里的投资收益在领取前暂不征收个人所得税，让钱真正实现复利增值。

灵活就业人员怎么交？9个档次别选错

如果你是灵活就业人员，没有单位帮你交社保，那养老保险就要自己全额缴纳。根据黑龙江省大庆市人社局2026年7月最新回复，2026年灵活就业人员参加城镇职工基本养老保险，以全省上年度全口径就业人员平均工资92460元/年为基准，按60%到300%共9个档次自行选择缴费基数。

具体每月缴费金额如下：

档次	缴费基数比例	月缴费金额（元）	年缴费金额（元）
一档	60%	924.6	11095.2
二档	70%	1078.7	12944.4
三档	80%	1232.8	14793.6
四档	90%	1386.9	16642.8
五档	100%	1541.0	18492.0
六档	150%	2311.5	27738.0
七档	200%	3082.0	36984.0
八档	250%	3852.5	46230.0
九档	300%	4623.0	55476.0

这里要注意：缴费档次不是越高越好，关键是看你的实际收入水平和承受能力。如果收入不稳定，选60%档先用最低成本保住缴费年限；如果收入稳定且较高，选100%及以上档次，退休后领得更多。各省的社平工资不同，具体缴费标准以当地人社局公布为准。

灵活就业人员参保也很方便，持本人有效身份证件到就近的社保中心窗口或社银合作银行窗口就能办理。参保登记后，直接通过税务部门的缴费渠道就能缴费，不用跑腿。

最后提醒一句：不管是个人养老金还是灵活就业养老保险，早点开户、早点缴费、持续缴费，这三件事一个都不能少。缴费年限越长，退休后领的钱越多。还在犹豫的话，现在就去国家社会保险公共服务平台或者掌上12333，花10分钟搞定开户。

数据来源：乌海市人力资源和社会保障局《什么是个人养老金？如何开设个人养老金账户？》（2026-06-09）；大庆市人社局关于灵活就业人员养老保险缴费档次的回复（2026-07-05）；人力资源和社会保障部个人养老金开户数据（2024-06-18）

老李今年62岁，上个月刚办完退休手续。拿到第一笔养老金的时候，他特意打开计算器算了一笔账：基础养老金比去年多了20块，加上个人养老金账户里的钱还能享受税收优惠，零零总总算下来，每个月比预期的多了将近200元。

城乡居民基础养老金月最低标准再提20元

2026年政府工作报告明确提出：”城乡居民基础养老金月最低标准提高20元”。这已经是连续多年上调基础养老金标准了。别小看这20块钱，对于农村老人来说，一个月多20元，一年就是240元——够买两袋米、一桶油，日子能宽裕不少。

目前全国约有1.7亿城乡居民养老金领取人员，这次提标意味着中央和地方财政每年至少要多掏出约400亿元。虽然各地执行进度有差异，但国家层面把底兜住了，确保每一位参保老人都能享受到这个涨幅。

按照国务院2026年政府工作报告（2026年3月5日发布），这是继2025年之后基础养老金的又一次上调，体现了国家对城乡居民养老保障持续加码的态度。

个人养老金制度正式在全国实施

报告还明确了一件事：”在全国实施个人养老金制度”。这是今年养老金领域最大的变化之一。

个人养老金是什么？简单来说，就是你自愿在银行开一个专门的养老金账户，每年最多往里面存12000元，这些钱可以买银行理财、储蓄存款、商业养老保险或者公募基金。最关键的是——存入时可以享受个税抵扣，取出来时按3%的低税率缴税。对中高收入群体来说，每年最多能省5400元的个税。

之前这个制度在36个城市试点，效果不错。2026年全国推开后，意味着只要你参加了基本养老保险，不管在哪个城市，都可以开立个人养老金账户。这对那些担心退休后收入”断崖式下降”的中年人来说，是一个提前锁定的确定性。

延迟退休稳妥推进，你准备好了吗？

报告中还有一句话值得所有人关注：”渐进式延迟法定退休年龄改革稳妥实施”。虽然具体的实施方案和时间表已经发布，但”稳妥实施”四个字说明，这个改革不会一刀切，而是小步慢走、分类推进。

对你来说，最直接的影响可能是：退休时间可能会比父辈晚几年，但每多工作一年，缴费年限就多一年，最终拿到的养老金也会更高。这是一个”多缴多得、长缴多得”的激励机制。

另外，报告还提到”长期护理保险制度覆盖3亿人”。这意味着万一将来生活不能自理需要照护，这笔保险能帮你分担一部分护理费用。对于担心”老来难”的人，这是一个实实在在的兜底网。

这三件事连起来看，信号很清晰

基础养老金上调、个人养老金全国铺开、延迟退休稳妥推进——三件事放在一起看，国家正在从三个维度织密养老保障网：第一支柱（基本养老金）保基本、第二支柱（企业年金）补缺口、第三支柱（个人养老金）提品质。

现在能做的几件事：一是确认你所在城市的基础养老金调整是否已经发放到位；二是有条件的去银行开立个人养老金账户，今年存进去的12000元还能赶上个税抵扣；三是关注延迟退休的具体实施细则，对自己的退休规划做到心中有数。

数据来源：国务院《2026年政府工作报告》（2026年3月5日，第十四届全国人民代表大会第四次会议），中国政府网 www.gov.cn

养老金调整有3大新变化！2026年你的退休金能多拿多少钱，社保基金结余10.8万亿够不够花？

张阿姨今年刚满60岁，上个月办了退休。领到第一个月养老金的时候，她心里有点打鼓：现在物价涨得这么快，以后这钱会不会越来越不够用？其实，张阿姨的担心不无道理，但你可能不知道——2026年，国家在养老金这件事上，已经把”十五五”的底牌亮出来了。

变化一：养老金调整机制要”优化”了，低收入群体有重点关照

2026年7月17日，人力资源和社会保障部发布了《人力资源和社会保障事业发展”十五五”规划》系列解读，其中关于养老保险的部分，有一句话值得你仔细看：“完善养老金调整机制，加大向待遇较低群体倾斜力度”。

这句话什么意思？说白了，就是以后养老金涨钱，不再是所有人按同一个比例。以前可能是统一涨3%，不管你原来拿2000还是拿8000，大家都乘以3%。但新机制强调”向待遇较低群体倾斜”，意味着养老金低的人，涨幅可能会比高的人更大一些。这对那些工龄短、缴费基数低、养老金每月只有两三千块钱的退休人员来说，是实实在在的好消息。

同时，这份规划还明确了几件事：一是确保基本养老金”按时足额发放”，二是继续稳妥推进渐进式延迟退休，三是简化企业年金设立程序，推动更多单位建立企业年金。企业年金是什么？就是你的单位在基本养老保险之外，再给你存一笔养老钱。如果你所在单位还没有建立企业年金，现在可以拿着这个政策去问问人事部门了。

变化二：社保基金”钱袋子”到底有多厚？10.8万亿给你底气

很多人担心：延迟退休都推出来了，是不是社保基金快没钱了？我们来看看最新的官方数据。

根据2026年7月20日国务院常务会议公布的数据，截至2026年3月底，全国基本养老保险、失业保险、工伤保险三项社会保险基金累计结余10.8万亿元，基金运行总体平稳。全国基本养老保险参保人数达到10.73亿人，社保卡持卡人数13.9亿人，其中领用电子社保卡的有11.07亿人。

另外，人社部”十五五”规划解读披露，到2025年底，职工养老保险参保人数已到5.5亿人，企业养老保险基金收入5.9万亿元，累计结余7.3万亿元。还有中央层面划转国有资本权益2.31万亿元，全国社保基金积累权益3.34万亿元。

这些数字可不是随便编的，每一笔都来自人社部官网和国务院常务会议。10.8万亿是什么概念？相当于全国每人名下都有将近8000元的社保储蓄。当然，这不代表你可以一次性取出来，但说明国家的社保”蓄水池”水位是够的。

变化三：社保服务要大升级，104项业务”全国通办”

以前办社保最让人头疼的是什么？跨省转移、异地认证、换个城市工作就要跑断腿。现在情况正在改变。

国务院常务会议明确提出，要”优化全国统一的社保公共服务平台和经办管理服务，实现中高频社保服务事项全国通办”。截至2026年3月底，国家社保公共服务平台已经开通了104项全国性、跨地区社会保险服务，电子社保卡累计开通189项全国性服务。

这意味着什么？你以后换城市工作，社保转移不用再两地跑，手机上就能办。退休人员的养老金资格认证，也不用每年回来跑一趟，人脸识别就能搞定。这不仅是技术升级，更是服务理念的转变——从”让你跑”变成”帮你办”。

你现在该做什么？

第一，打开电子社保卡看看你的缴费记录，确认有没有断缴。第二，问问单位有没有企业年金，没有的话可以建议HR关注最新政策。第三，灵活就业的朋友，国家正在推动”完善灵活就业人员参保缴费政策措施”，建议密切关注当地社保局的最新通知，别让自己”漏保”了。

养老金是每个人都会面对的事。政策在变好，但前提是你得知道它变了。把这篇文章转发给关心养老金的家人朋友，让他们也心里有数。

数据来源：
1. 人力资源和社会保障部《推动职工养老保险制度更加优化更可持续——〈人力资源和社会保障事业发展”十五五”规划〉系列解读》（2026-07-17）
2. 新华社《国务院常务会议解读：我国将优化社会保障体系》（2026-07-20）
3. 国务院常务会议（2026年7月20日）

首批18只主动ETF集体上报，普通人的养老钱有了新选择

老张今年58岁，在银行柜台前已经坐了半小时。他手上有30万闲钱，想找个收益比存款高、风险又不太大的产品。”那些基金名字都差不多，到底该怎么选？”柜员的推荐让他越听越糊涂。如果你也像老张一样，面对琳琅满目的投资产品发愁，那今天这条消息值得仔细看看——首批18只主动管理型ETF已经正式上报证监会，这可能改变你选理财产品的思路。

主动ETF是什么？和普通基金有什么区别？

简单说，主动ETF就是把基金经理的选股能力和ETF的高效交易结合在一起的新产品。过去你买主动基金，基金经理帮你选股，但持仓要等季报才知道，赎回也要等好几天。你买ETF，虽然持仓透明、买卖方便，但它只是被动跟踪指数，很难跑赢大盘。主动ETF恰好填补了这个空白——既保留了基金经理的选股能力，又有ETF的透明和高效，追求的是超越基准的”阿尔法”收益。

根据证监会网站披露，2026年7月17日，18只主动管理ETF产品获证监会接收材料，包括易方达品质未来、华夏质量价值甄选、华泰柏瑞价值精选、工银瑞信红利、富国价值优选、南方大盘风格配置等产品。从风格上看，价值和均衡策略是首批产品的主流方向。工银瑞信基金指数及量化投资部总经理焦文龙表示，以红利主题主动ETF为例，主要聚焦经营稳定、能长期产生现金流回报的公司。

为什么说它适合做养老钱？

养老钱最怕两件事：一是波动太大亏了本金，二是收益太低跑不赢通胀。主动ETF在这两点上都有天然优势。首先，首批产品大多选择了价值和均衡风格，这意味着它们倾向投资那些基本面扎实、分红稳定的公司，而不是追涨杀跌的题材股。其次，ETF的持仓透明特性，让你随时知道自己的钱投在哪些公司——这对想把控风险的退休族来说，比传统基金更让人安心。

永赢基金指数与量化投资部总经理蔡路平表示，主动ETF落地后，投资者可以形成”被动ETF捕捉市场贝塔、主动ETF挖掘个股阿尔法”的核心卫星配置框架。中证网2026年7月20日报道，业内认为主动ETF信息披露透明，适配保险、养老金等长期资金配置需求，可引导更多中长期资金进入市场。

另外一组数据也很能说明问题。截至2026年7月19日，已披露二季报的400多只公募基金中，过去七年由同一位基金经理管理且涨幅超过100%的产品仅10只，占比不足3%。其中表现最好的红土创新转型精选混合，过去七年涨幅高达680.39%。这说明，好的主动管理能力确实能带来丰厚回报，但找到好产品需要眼光和耐心——主动ETF的透明化设计，恰好帮普通人降低了挑选门槛。

现在入手还是再等等？

首批18只主动ETF目前还在材料接收阶段，距离正式发行还有一段时间。但这件事的信号意义已经很明确了：监管层正在推动公募行业从”规模扩张”转向”能力深耕”，富国基金量化投资部总经理王保合也表示，主动ETF以投研能力和策略创新为核心竞争力，能打破同质化竞争格局。对普通人来说，这意味着未来可选的优质产品会越来越多，而不是一堆名字雷同、业绩平庸的基金。

如果你现在手上有闲钱想做养老规划，可以关注三个方向：一是已经成立的中长期绩优基金，二是即将发行的首批主动ETF，三是央企红利类产品。7月20日新华社报道，国投电力、中煤能源、国电南瑞、中国神华同日发布增持/回购/分红公告，向市场释放积极信号，央企类资产在当前环境下正在成为”压舱石”型配置。

最后提醒一句：不管什么产品，别把所有钱都押在一个篮子里。用”核心+卫星”的思路搭配——核心选稳健的，卫星博收益的，这才是养老钱该有的配置逻辑。

数据来源：中国证券报《首批18只主动ETF密集上报 价值均衡风格成主流》（2026-07-20）、中国证券报《”长跑型”绩优基金调仓策略出炉》（2026-07-20）、新华社《增持、回购、分红 多家央企上市公司释放利好》（2026-07-20）、证监会网站（2026-07-17）

个人养老金账户每年交12000元，退休后能多领多少？算了3种缴费方案，第2种回本最快

刘姐今年38岁，在深圳一家私企做财务。去年个人养老金制度全面推开时，她开了户但一直没往里存钱。原因很简单：”每年交12000元，到底能多领多少？万一收益率还不如我自己理财呢？”这个问题，不止刘姐在问——根据人社部数据，截至2025年末全国个人养老金开户数已突破7000万户，但实际缴费人数仅占开户数的约40%。今天我们就来算清楚这笔账。

个人养老金账户的三个核心优势

很多人把个人养老金账户简单理解成”自己存钱养老”，但忽略了一个关键点：它享受税收递延优惠。缴费环节，每年最高12000元可以在综合所得中扣除；投资环节，账户内收益暂不征税；领取环节，按3%的较低税率缴纳个人所得税。对于年收入20万元以上的群体，仅税收优惠这一项，每年就能省下2400元至5400元不等。

第二个优势是长期复利效应。假设你从35岁开始每年存入12000元，按年化4%的保守收益率计算（参考近年养老目标基金平均收益水平），到60岁退休时账户余额约为60万元。其中本金30万元，收益30万元——这就是复利的力量。

第三个优势往往被忽视：个人养老金账户资金可投资范围包括储蓄、理财、基金、保险四大类产品。你可以根据自身风险偏好灵活配置，并非只能存定期。

3种缴费方案的对比：交多久、交多少最划算？

我们以35岁女性、60岁退休、年化收益4%为假设条件，比较三种方案：

方案	年缴金额	缴费年限	总投入	60岁账户余额	税后领取总额
方案A：满额长期	12000元	25年	30万元	约60.1万元	约58.3万元
方案B：满额短线	12000元	15年（45-60岁）	18万元	约28.5万元	约27.6万元
方案C：半额长期	6000元	25年	15万元	约30.0万元	约29.1万元

从回本速度看，方案B（45岁起交15年）的投入产出比最高——每投入1元，退休时拿回约1.53元。方案A虽然绝对收益最大，但年化回报率反而略低，因为早期资金被锁定更久。但方案A的优势在于税收优惠累计更多：25年累计节税6万-13.5万元（视税率而定），这是方案B无法比拟的。

三个实操建议：现在就该做的事

第一，如果你年收入超过15万元，建议按满额12000元缴纳。因为你处于20%及以上税率档，每年节税2400元起步，这是实打实的”无风险收益”。根据财政部数据，2024年全年个人所得税收入中，适用20%以上税率的纳税人约占总数的15%，这部分人群是个人养老金制度的最大受益者。

第二，如果手头资金紧张，至少要”开通+存1元”。许多银行规定，个人养老金账户开通后即使不缴费也保留账户资格。但如果你存入哪怕1元，就能锁定当年的税收抵扣额度。缴费额度不能跨年结转，过期不补。

第三，选产品时不必追求高收益。个人养老金账户的核心目标是”安全增值”，而非暴富。建议将70%资金配置在养老储蓄或稳健型理财，30%配置在养老目标日期基金。目前个人养老金平台上的养老储蓄产品年化利率在2.5%-3.5%之间（数据来源：各大银行官网公示），养老目标基金近三年平均年化收益在3%-5%区间。

现在就去看看你的个人养老金账户，如果还没缴费，今年还来得及。年底前存入12000元，明年3月个税汇算时就能看到退税金额——这笔钱，是真的会打到你卡上的。

数据来源：人社部2025年个人养老金制度运行报告、财政部2024年个人所得税统计公报、各商业银行个人养老金产品公示利率。

企业年金能领多少钱？3种方法查询你的”第二养老金”账户余额

赵师傅退休那天，工资卡收到了两笔钱：一笔是基本养老金，一笔是企业年金。他愣了一下——原来在这家国企干了32年，企业年金账户里躺着28万多块钱。他老伴在旁边直拍大腿：”早知道这么多，咱们早该查查的。”

很多人和赵师傅老伴一样，知道有”企业年金”这回事，但从没主动查过到底攒了多少。今天就一次性说清楚：企业年金到底怎么查、能领多少、怎么领最划算。

你的企业年金账户里到底有多少钱？

企业年金是企业和个人共同缴费的”第二养老金”，钱不在你的银行卡里，而是在受托机构的专用账户里托管。要搞清楚余额，有3种官方途径：

第一种：企业年金受托人查询。每家企业年金计划都有一家受托机构（银行、保险公司、信托公司担任），它会定期给你发《企业年金个人权益报告》。如果你从没收过，先去公司人事部要受托机构的名称和联系电话，打电话报身份证号就能查。

第二种：客户端查询。目前建设银行、工商银行、招商银行等受托机构的APP里都有企业年金查询入口。登录后在”养老金”或”我的年金”板块，能看到个人账户余额、缴费记录、投资收益明细。比如建设银行的”养老金”频道，去年上线了”企业年金一键查”功能，绑定身份证即可。

第三种：12333热线。部分省市的人社服务热线12333支持查询企业年金，提供身份证号和姓名后可以人工查询账户状态。不过目前还做不到全国全部覆盖，先尝试你工作所在地的12333。

企业年金能领多少？按公式算笔实在账

企业年金不是固定数额，取决于三个变量：你个人账户的总额、你选择的领取方式、领取时的个税政策。

根据人社部《全国企业年金基金业务数据摘要》，截至2024年末，全国企业年金基金总规模约3.5万亿元，参加职工约3,200万人。按人均算，账户余额约10.9万元。当然，工作年限长、缴费比例高的人远不止这个数。

领取方式分三种：一次性领取、分期领取（按月/按年）、用于购买商业养老保险产品。以赵师傅为例，账户余额28万元，如果选择分期20年按月领，不考虑投资收益延续，每月约1,167元。加上基本养老金，每月多了近1,200元，一年就是14,000多元。

根据人社部2024年数据，2024年全年领取企业年金的人均月领取额约为1,100元（数据来源：人社部2024年度全国企业年金基金业务数据摘要），跟你账户余额成正比关系。

领企业年金前，先搞清楚这2个关键问题

第一：什么时候能领？根据《企业年金办法》（人社部、财政部令第36号），达到法定退休年龄、完全丧失劳动能力、出国（境）定居这三种情况可以领取。如果你还没退休，不管账户里有多少钱，都动不了。退休时未领的部分，继承人可以一次性取走。

第二：要交多少个税？这个是很多人忽略的”大坑”。企业年金领取时是要缴纳个人所得税的，税率跟你当年总收入挂钩。一次性领取40万，可能适用最高税率档，扣掉几万块的税。如果分多年领取，每年摊薄后的个税就低得多。所以，分期领取比一次性领取划算——这是年金领域一个基本共识。

目前国家对于企业年金第三支柱的改革方向，是在推动更多企业建立年金制度，扩大覆盖面。人社部《关于进一步做好企业年金工作的意见》明确提出要”扩大企业年金覆盖范围”，但目前企业年金建立率仍然偏低，主要集中在央企、大型国企和少数民企。

现在就去查：打开你工资条的代扣项，如果有”企业年金”或”企业补充养老”这一栏，说明你在交。然后找公司HR要受托机构信息，下载对应APP查余额。别等到退休了才”一拍大腿”——赵师傅老伴那个场景，最好不会发生在你身上。

数据来源：人力资源和社会保障部《全国企业年金基金业务数据摘要》（2024年度）、《企业年金办法》（人社部、财政部令第36号）、人社部《关于进一步做好企业年金工作的意见》