个人养老金账户开好了，钱往哪里投？
200 多款产品，目标日期、目标风险、理财、保险、储蓄……怎么选？我测评了 50 款产品，给你一份实在的选购指南。
一、四类产品，各有特点
目标日期基金：
名字里有年份，如”养老 2040″”养老 2050″。年份就是你预计退休的年份。越远越激进（股票多），越近越保守（债券多）。
适合：不想操心的人。买了放着，自动调整。
目标风险基金：
分稳健、平衡、积极三档。稳健型债券多，积极型股票多。
适合：知道自己风险偏好的人。
理财产品：
银行理财子发行，期限 1-5 年，收益率 3.5%-5.0%。
适合：保守型投资者。
养老保险：
年金险 + 万能账户，保底收益 2.5%-3.0%，实际收益 4%-5%。
适合：想要保障的人。
二、按年龄选，最简单
| 年龄段 | 推荐类型 | 配置比例 | 预期收益 |
|---|---|---|---|
| 25-35 岁 | 目标日期 2055/2060 | 80% 基金 +20% 理财 | 7%-9% |
| 35-45 岁 | 目标日期 2040/2045 | 60% 基金 +40% 理财 | 6%-8% |
| 45-55 岁 | 目标日期 2030/2035 | 40% 基金 +60% 理财 | 5%-7% |
| 55 岁以上 | 目标日期 2025/2030 | 20% 基金 +80% 理财 | 4%-6% |
这个配置，适合 80% 的人。不想研究的，直接抄作业。
三、挑选产品的三个关键点
第一，看历史业绩
不是看最高收益，是看近 3 年、5 年的年化收益。稳定比爆发重要。
第二，看最大回撤
历史上最多亏多少？能接受 -20% 的，可以选基金；只能接受 -5% 的，选理财。
第三，看费用
基金 1.2%-1.5%/年，理财 0.3%-0.5%/年，保险首年 3%-5%。费用会吃掉收益，别忽视。
四、我的推荐
30 岁以下：华夏养老 2055、易方达养老 2060。年轻，可以激进。
30-45 岁：嘉实养老 2040、招银理财养老稳健。攻守兼备。
45 岁以上：工银理财养老优选、泰康养老年金。保本为主。
（以上仅供参考，不构成投资建议）
五、几个提醒
第一，别频繁换产品。个人养老金是长期投资，至少 10 年起。频繁买卖，费用会吃掉收益。
第二，别 all in 一只产品。分散配置，降低风险。
第三，每年复盘一次。看看收益怎么样，需不需要调整。
投资没有标准答案，只有适合你的。
（数据来源：中国证券投资基金业协会、银行业理财登记托管中心、产品公开资料）